2019年6月13日,一汽汽车金融有限公司“屹昂2019年第一期个人汽车贷款资产支持证券”成功发行,发行总规模近30.02亿元,其中优先A级为26.03亿元,优先B级为1.9亿元,次级约为2.09亿元。该项目由一汽汽车金融有限公司作为发起机构、一汽财务有限公司作为财务顾问、交银国际信托有限公司作为受托机构、中国国际金融股份有限公司作为牵头主承销商及簿记管理人、中国农业银行股份有限公司和中国建设银行股份有限公司作为联席主承销商、中国银行股份有限公司吉林省分行作为资金保管机构、中债资信评估有限责任公司及联合资信评估有限公司作为评级机构、毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)作为会计及税务顾问。基础资产为一汽汽车金融有限公司发放的正常类汽车贷款债权及附属担保权益。
大成北京总部高级合伙人王立宏律师、合伙人何玉华律师带领其资产证券化业务团队为本项目提供了全程法律服务。本项目采用超额利差、优先/次级结构分层等信用增级措施,并设置了加速清偿和违约事件等信用触发机制,最终优先A级资产支持证券获得联合资信和中债资信AAA级评级,优先B级资产支持证券分别获得联合资信AAA级和中债资信AA+评级。本项目中,王立宏律师带领其团队充分参与交易结构的设计及项目发行方式的论证工作,并提供了法律尽职调查以及出具专项法律意见等专业服务。
本项目为一汽汽车金融有限公司作为发起机构在银行间债券市场发行的首单个人汽车贷款资产证券化产品。本项目的成功发行,为一汽汽车金融有限公司提供了盘活存量贷款、扩展融资渠道的新路径,也为一汽汽车金融有限公司后续同类资产证券化产品的发行打下了良好的基础。